Calculadora de tamanho de posição

O que é o tamanho da posição?

O tamanho da posição é a quantidade de um instrumento que você compra ou vende em uma única operação, expressa em lotes ou unidades. Ele é decidido antes da entrada, com base em três números que você já conhece: o saldo da sua conta, a porcentagem desse saldo que você está disposto a perder nessa operação e a distância em pips entre o seu ponto de entrada e o seu stop loss. O tamanho da posição é a etapa que transforma a porcentagem que você escolhe em uma quantidade que você pode realmente colocar no mercado.

A fórmula do tamanho da posição

Toda calculadora de tamanho de posição se resume a uma única expressão. A calculadora acima aplica essa expressão e converte o resultado em lotes padrão, mini e micro e em unidades.

Tamanho da posição = (Saldo da conta x % de risco) / (Stop loss em pips x valor do pip)

O numerador é o seu orçamento de risco em moeda: o que você perde se o stop for atingido. O denominador é quanto custa a você uma variação de uma unidade ao longo dessa distância do stop. Dividir um pelo outro dá o maior tamanho de posição cujo pior cenário ainda seja igual ao orçamento que você definiu. Aumente a distância do stop e o tamanho da posição diminui; essa relação é todo o mecanismo.

Um exemplo resolvido

Em uma conta de 50.000, arriscando 1% por operação, o orçamento de risco é de 500. Com um stop de 30 pips no EUR/USD e valor do pip de 10 por lote padrão, o denominador é 300, então a posição é de 1,67 lotes padrão. Se você reduzir o stop pela metade, para 15 pips, o mesmo orçamento de 500 comporta 3,33 lotes. Nenhuma das duas versões arrisca mais do que a outra. Só o tamanho mudou, porque a distância até a invalidação mudou.

Como dimensionar a posição em uma conta de avaliação

As contas de avaliação de prop firms são contas de negociação simuladas e, em geral, aplicam uma perda diária máxima e uma perda total máxima medidas em relação a um saldo de referência. Os limites exatos e a forma como são medidos variam de uma empresa para outra, por isso confirme-os com a empresa com a qual você opera. A consequência prática é aritmética. A título de ilustração, com um limite diário de 5%, com 1% de risco por operação um stop-out total usa um quinto da cota diária, enquanto com 3% usa mais da metade, e dois deles encerram o dia.

Por que o spread e a comissão devem ser incluídos no cálculo

O spread e a comissão são cobrados independentemente de a operação dar lucro ou prejuízo; por isso, um stop definido exatamente no valor do seu orçamento de risco acaba sendo ultrapassado um pouco antes de o preço chegar até ele. As configurações avançadas acima incorporam os dois custos ao resultado. O efeito aumenta à medida que o stop fica mais apertado: em um stop de 5 pips, um spread de 1 pip representa um quinto da distância, enquanto em um stop de 50 pips representa um quinquagésimo. As ordens também são executadas pelo preço que o mercado te oferece, então um stop loss define o risco pretendido, em vez de garanti-lo.